تبیان، دستیار زندگی

سرمایه گذاری :

تعریف سرمایه گذاری در اقتصاد چیست ؟

سرمایه گذاری عبارت است از نادیده گرفتن استفاده از یک نوع داشته و دارایی به دلیل ایجاد انگیزه‌ای برای به دست آوردن
دارایی و داشته‌ای متفاوت در آینده.
به بیان ساده تر، سرمایه گذاری نوعی عقب انداختن استفاده از داشته‌ها به دلیل اهمیت استفاده از آن داشته و یا حاصل
آن داشته در آینده است.

زمان در سرمایه گذاری :

بحث زمان در سرمایه گذاری، خود به دو بخش تقسیم میشود :

۱- زمان شروع سرمایه گذاری
۲- زمان خروج از حرکت اولیه و زمان کسب سود

۱- زمان شروع سرمایه گذاری :

مهمترین نکته در انجام سرمایه گذاری بدون شک زمان شروع آن است!
همانطور که دوستان اطلاع دارند، هر بازار و هر صنف کاری برای خودش فراز و نشیب‌هایی دارد و با توجه به دوران‌های رکود و رونق خود،
میتواند دارای پتانسیل هایی برای انجام یک حرکت سرمایه گذاری باشد. ولی نکته‌ی بسیار مهم آن است که آیا شما به عنوان یک شخص
صاحب سرمایه از دوران‌های کاری در مقصد سرمایه گذاری خودتان اطلاع دارید و یا خیر !؟

بر اساس تئوری های آقای دائو و دیگر کارشناسان امور سرمایه گذاری در قرن گذشته، در هر بازاری دوران های مختلفی را می‌توان
مشاهده کرد که مهمترین این دوران‌ها به شرح زیر است :

۱- دوران تاریکی و ابهام
۲- دوران رونق و شکوفایی
۳- دوران خریدهای افراطی

اکنون شما می‌توانید با جستجو در گذشته، هر صنف کاری را مورد بررسی قرار دهید و دوران‌های سه گانه‌ی فوق را در آنها بیابید.

برای مثال :
حدود ۳۰ سال پیش یک دوران طلایی در تولید پوشاک در کشور وجود داشت که این امر بعد از گذشت ۳۰ سال به دلایل مختلف،
به واردات پوشاک منتهی شده است. اگر شما می‌خواستید در ایجاد یک واحد تولید پوشاک در یک منطقه در نزدیکی بازار پوشاک
شهر محل اقامت خودتان اقدام کنید، شاید این کار در ۳۰ سال پیش برای شما درآمد هنگفتی به همراه داشت، ولی اکنون زمان
مناسبی برای انجام همان کار مشابه نیست !

اگر شما ۲۰ سال پیش در کار تولید کیف و کفش در کشور سرمایه گذاری میکردید، امکان پولدار شدن شما وجود داشت ولی اکنون زمان
مناسبی برای این کار نیست !

اگر شما ۱۰ سال پیش برای تولید یخچال و فریزر خانگی در کشور سرمایه گذاری می‌کردید، شاید با واردات بسیار زیاد این گونه کالا ها
به کشور، زیان بسیار زیادی را متحمل می‌شدید و طبیعتاً اکنون نیز زمان مناسبی برای انجام این نوع سرمایه گذاری نخواهد بود.

اگر شما ۴ سال پیش در بازار مسکن سرمایه گذاری می‌کردید، امکان سودگیری شما به نسبت چند برابر مبلغ سرمایه گذاریتان در
حدود ۲ سال پیش به وجود می آمد، ولی اکنون زمان مناسبی برای این کار نیست.

با توجه به مثال های فوق شما میتوانید بررسی کنید که در بازاری مانند بازار مسکن، در حدود ۸ سال پیش دوران تاریکی و ابهامی
وجود داشت و در حدود ۶ سال پیش دوران رونق بوده و در حدود ۲ سال پیش در دوره ی خریدهای افراطی رفته و در سال گذشته
مجدداً به دوران تاریکی و ابهام وارد شده است. این دوره های اقتصادی همواره در حال تکرارشدن هستند.

زمان خروج از بازار و یا دریافت سود :

با فرض سرمایه گذاری شما در یک زمان مناسب، اکنون وقت آن رسیده است که شما برای سودگیری خودتان نیز زمان مناسبی بیابید.

برای مثال :
فرض کنید شما در حدود ۲ سال پیش در دوران خریدهای افراطی وارد بازار مسکن شدید.
آیا اکنون زمان مناسبی برای خروج از این بازار است ؟
آیا املاک ساخته شده توسط سرمایه شما اکنون به قیمت خوبی از شما خریداری می‌شوند ؟
آیا املاکی که شما در سال گذشته خریداری کرده‌اید اکنون با رشد قیمت مواجه شده‌اند ؟

اگر شما در سال‌های گذشته سهام شرکت‌هایی را در بورس های موجود در کشور خریداری کرده بودید، آیا اکنون می‌توانستید با کسب سود،
این سهام را به فروش برسانید ؟ احتمال بسیار زیاد وجود دارد که شما در این زمان مانند بسیاری از دوستان
دیگر در بازار سهام، به شدت متضرر شوید !

پاسخ به پرسش های بالا، مهمترین نکات در مورد حرکت های سرمایه گذاری را برای همگان روشن می‌سازد. زمان شروع سرمایه گذاری
به تنهایی کافی نیست که خوب باشد و در نهایت این زمان خروج از بازار و یا زمان سودخواهی شماست که تعیین کننده حاصل
سرمایه گذاری شما خواهد بود.

به طور مثال شما می‌توانید ملک خریداری شده ی خودتان را نگاه دارید و اکنون از فروش آن صرف نظر کنید. در ماه‌های آینده امکان
ضعیفی برای بالاتر رفتن قیمت ملک وجود خواهد داشت و در سالهای آینده این امکان با رونق دوباره در اقتصاد جهانی تثبیت خواهد شد.
سپس شما میتواند ملک مورد نظر خود را به فروش برسانید و با سود از بازار خارج شوید ! حال از خودتان بپرسید :

آیا اکنون زمان مناسبی برای دریافت سود از سرمایه گذاری ها است ؟

نتیجه گیری :

هدف اینجانب از بیان سخنان بالا، جلب نظر دوستان به کارهای روزمره ولی بسیار مهمی است که اکنون بسیاری از هموطنان ما در آنها
مشارکت دارند.

دوستان گرامی !
ما در مورد کارهای خودمان هیچ نمی‌دانیم و بیشتر به طور طوطی وار داریم به دوستان دیگر با نشان دادن فایل های مختلف و بیان
پلان های سرمایه گذاری و نسبت های سودگیری، دعوت به سرمایه گذاری می‌کنیم. این کار درست نیست !

سرمایه گذاری معنی و مفهوم دارد ! معنی سرمایه گذاری این نیست که بعضی دوستان با فروش دارایی‌های مورد نیاز خودشان، با رهن دادن
منازل خود، با گرفتن وام های سنگین از بانک ها و اداره‌جات و … ، اقدام به سرمایه گذاری در محل های مورد نظر خودشان کنند.

اولین حاصل سرمایه گذاری، آسوده‌تر خوابیدن است !
برخی از شما دوستان از همان ابتدای کارتان، خواب را از چشمان دوستان دیگر می گیرید و شخص سرمایه گذار تا گرفتن سودهای
خودش آرام و قرار نخواهد داشت. این اولین مشکل در نحوه‌ی انجام کار توسط بعضی از دوستان است.

دومین مورد، عدم بیان صحیح تعریف سرمایه گذاریست !
توجه داشته باشید که سرمایه گذاری از محل درآمد و یا از داشته های مازاد هر شخص انجام می‌شود. شما نمی‌توانید شخصی را به بهانه‌ی
خرید خانه‌ی بزرگتر در آینده، وادار به فروش خانه‌اش کنید! اگر شخصی دارای دو خانه باشد، میتواند خانه‌ی دوم را به شکل های گوناگون در
سرمایه گذاری‌های مختلف استفاده کند. در این حالت یک نفر خانه‌ی دوم خودش را رهن و اجاره می‌دهد و از سود حاصله مجدداً
سرمایه گذاری‌هایی را انجام می‌دهد. ولی شخص دیگری می تواند با داشتن خانه‌ی دوم، یکی از خانه ها را فروخته و دوباره
با تمام پول حاصل اقدام به سرمایه گذاری‌های مختلف کند.

سومین مورد، بیان نکردن نسبت واقعی بین ریسک و سود به سرمایه گذاران است.
سرمایه گذاری در هر بازاری ریسک خودش را دارد. من بسیار در تعجبم که اکنون با توجه به ۳ سال رکود اقتصادی بسیار شدید در دنیا،
باز هم بعضی از دوستان از سوی محل های سرمایه گذاری خودشان، به دنبال سودهای عجیب و باورنکردنی هستند !

شما باید توجه به این مطلب داشته باشید که در دوران رکود بازار به چندین دلیل سود شرکت های سرمایه گذاری کم می شود.
من در اینجا به دو دلیل مهمتر و کلی‌تر اشاره می‌کنم :

۱- کم شدن فرصت های سرمایه گذاری
۲- زیاد شدن ریسک سرمایه گذاری نسبت به دوران مشابه پیش از دوران رکود


۱- کم شدن فرصت های سرمایه گذاری :

برای توضیح کامل این مطلب با یک مثال در بازارهای مالی می‌توانیم شرح بهتری از اثر رکود در کم شدن فرصت ها داشته باشیم.

شما در بازارهای مالی شاهد خرید و فروش حدود ۲۰ ارز اصلی هستید. در دوران رونق، تمام تلاش سرمایه گذاران و سفته بازان
و شرکت‌های سرمایه گذاری در این است که ارزهای پر بازده را شناسایی کنند و آنها را در مقابل فروش ارزهای کم بازده، خریداری کنند.
ولی در دوران رکود موضوع کاملاً متفاوت خواهد بود ! به این شکل که تعدادی از ارزها به کشورهایی مربوط می شود که در یک حالت
میرا فرو رفته و علائم صعود و نزول خاصی را از خودشان بروز نمی‌دهند. این موضوع باعث میشود که در سبد ارزهای مورد نظر شما،
تعدادی از ارزها به دلیل نا مشخص شدن روند حرکت‌های اقتصادی کشور(های) مرتبط با آن ارز، از لیست خرید و فروش های شما خارج شوند.

به تعریف دیگر :
به دلیل نامشخص بودن حرکت های اقتصادی در بسیاری از کشورهای جهان در دوران رکود ( دوران تاریکی و ابهام ) در بسیاری از زمان‌ها،
امکان تصمیم گیری در مورد خرید و فروش ارز مورد نظر وجود نخواهد داشت. پس تعداد فرصت ها برای خرید و
فروش کاهش قابل توجهی خواهد یافت.

شما میتوانید این مثال ها را در هر بازار و در هر صنفی بررسی کنید. دوران رکود همانطور که از اسمش پیداست دوران تاریکی و ابهام است.


۲- زیاد شدن ریسک سرمایه گذاری نسبت به دوران مشابه پیش از دوران رکود :

به همین دلیل که در دوران های رکود در بازار، بسیاری از کشورها علائم مشخص کمتری در تعیین روند حرکت از خود نشان می‌دهند،
به همان نسبت هم در هر حرکت سرمایه گذاری، مقدار بازدهی مورد نظر در کل کاهش خواهد یافت. از آنجائیکه ریسک و بازدهی با یکدیگر
نسبت عکس دارند، کم شدن احتمالات و امکان ها در بازدهی ها به تعبیر دیگر، زیاد شدن ریسک سرمایه گذاری معنی می‌دهد.
( توجه کنید به تعریف نسبت ریسک و بازده )

این بی سوادی ها باعث این نکته شده که بسیاری از دوستان پس از سالها سرمایه گذاری کردن به واسطه‌ی وجود کمپانی های سرمایه گذاری یا به طور مستقیم و توسط خودشان در صنف ها و در بازارهای محبوب خودشان، اکنون دلسرد و نا امید شده‌اند و در مقابل آنان، هجوم بدخواهان و هجوم کسانی است که سودشان در گرو ویران کردن سرمایه گذاری های شما و کشاندن شما دوستان گرامی به محل های سرمایه گذاری مورد نظر خودشان است.

تفاوت سپرده گذاری با سرمایه گذاری

شما شاید تا به حال این جمله را شنیده باشید:
” سرمایه‌گذاری توی بانک، ؟؟؟ درصد سود میده! “

برای اصلاح شدن فکر دوستان محترم و باز شدن ذهن ایشان در مورد این واژگان، نیاز است که
در ابتدا معنی و مفهوم این دو عبارت مشخص شود.

سپرده گذاری :

سپرده‌گذاری در ارتباط با بانک‌ها و موسسات مالی و اعتباری مشابه بانک ها صورت می‌گیرد. در اصل، سپرده‌گذاری مانند امانتی است
که شما به عنوان فرد سپرده‌گذار به طرف مقابل خود اعتماد کرده و برای نگاه‌داری دارایی خودتان، اقدام به سپردن آن دارایی
به شخص یا بانک مورد نظر خود می‌کنید.

هدف از سپرده‌گذاری :

هدف از انجام یک سپرده گذاری، سپردن دارایی خود به محلی برای نگاه‌داری آن دارایی است. در بیشتر کشورهای پیشرفته،
برای نگاه‌داری سپرده‌ی شما، کارمزدهایی هم به عنوان هزینه‌ی نگاه‌داری پول و یا دارایی‌ها در صندوق‌های امانات بانکی از
طرف سپرده‌گذاران به بانک پرداخت می‌شود .